در بازار ارزهای دیجیتال، دامیننس به معنای میزان تسلط یا سهم یک ارز خاص از کل ارزش بازار است. این شاخص معمولاً برای بیت‌کوین (BTC Dominance) و استیبل کوین‌ها مانند تتر (Tether Dominance) استفاده می‌شود. دامیننس نشان می‌دهد که چه درصدی از سرمایه بازار به یک ارز اختصاص دارد و به تحلیل رفتار سرمایه‌گذاران کمک می‌کند. افزایش دامیننس یک ارز می‌تواند نشانه‌ای از تمرکز سرمایه روی آن ارز و کاهش دامیننس می‌تواند به معنای تنوع‌بخشی سرمایه‌گذاران باشد. این شاخص ابزاری مهم برای ارزیابی روندهای کلی بازار و تحلیل روانشناسی سرمایه‌گذاران است.در ادامه بطور گسترده دامیننس تتر را بررسی خواهیم کرد.
دامیننس تتر چیست؟
دامیننس تتر (Tether Dominance) به درصدی از کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال است که به تتر (USDT) اختصاص دارد. این شاخص نشان می‌دهد که تتر به‌عنوان یکی از بزرگ‌ترین و پرکاربردترین استیبل کوین‌ها، چه سهمی از کل نقدینگی و سرمایه موجود در بازار را در اختیار دارد.
از آنجا که تتر به دلیل پایداری قیمت (وابسته به دلار آمریکا) و نقدشوندگی بالا به‌طور گسترده‌ای در معاملات استفاده می‌شود، دامیننس آن یکی از معیارهای کلیدی برای تحلیل رفتار بازار و سرمایه‌گذاران است. برای مثال، اگر کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال برابر با ۱ تریلیون دلار باشد و ارزش بازار تتر ۸۰ میلیارد دلار باشد، دامیننس‌تتر ۸٪ خواهد بود. این عدد نشان می‌دهد که تتر چقدر در بین معامله‌گران به‌عنوان یک ابزار معامله و ذخیره ارزش مورد استفاده قرار گرفته است.
دامیننس تتر و بیت کوین
زمانی که بازار عادی است و روند مشخصی دارد به دامیننس تتر توجهی نمی‌شود و در این شریط به دامیننس بیت کوین توجه می‌شود، اما اگر روند بازار دست‌خوش تغییر شود با توجه به نقش استیبل کوین تتر USDT در بازار، بررسی نمودار دامیننس USDT می‌تواند در تحلیل و پیش بینی بازار کمک کند. با استفاده از دامیننس بیت کوین می‌توانیم مشاهده کنیم آیا روند صعودی بیت کوین تمام شده و آلت کوین‌ها روند صعودی را آغاز خواهند کردند؟ اما با استفاده از دامیننس‌تتر می‌توانیم وضعیت کل بازار ارزهای دیجیتال را مشاهده کرد.
همانطور که در بالا اشاره شد افزایش دامیننس نشان دهنده فروش دارایی‌های دیجیتال است و احتمالا به دلیل کاهش تقاضا قیمت بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال کم می‌شود. بر عکس این قضیه وقتی که سرمایه گذاران تترهای خود را به سایر رمزارزها تبدیل می‌کنند و تقاضا برای سایر ارزهای دیجیتال بیشتر می‌شود. با کاهش دامیننس تتر قیمت ارزهای دیجیتال افرایش می‌یابد.
با استفاده از نمودارهای زیر شاید بتوانید بهتر این موضوع را درک کنید:
- نمودار کندل استیک: تتر Dominance
- نمودار خطی نارنجی: نمودار BTC/USD
همانطور که مشاهده می‌شود یک همبستگی معکوس وجود دارد. با افزایش بیت کوین، دامیننس‌تتر کاهش یافته است. زمانی که بیت کوین کاهش یافته است، دامیننس‌تتر وارد روند صعودی شده است.
به غیر از بیت کوین، دامیننس‌تتر بر روی ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال نیز تاثیر گذار است. با افزایش دامیننس ارزش کل بازار یا مارکت کپ تمام ارزهای دیجیتال کاهش می‌یابد.
- نمودار کندل استیک: تتر Dominance
- نمودار خط نارنجی: بازار کل ارزهای دیجیتال
همانطور که در این نمودارها مشاهده می کنید، همبستگی معکوس حفظ شده است.
رابطه دامیننس تتر با بیت‌کوین چیست؟
- رابطه معکوس: در بسیاری از موارد، بین دامیننس تتر و قیمت بیت‌کوین یک رابطه معکوس مشاهده می‌شود. به این معنا که وقتی قیمت بیت‌کوین کاهش می‌یابد، سرمایه‌گذاران تمایل دارند دارایی‌های خود را به تتر تبدیل کنند و این امر باعث افزایش دامیننس‌تتر می‌شود. برعکس، با افزایش قیمت بیت‌کوین، معمولاً دامیننس تتر کاهش می‌یابد.
- نقش در نقدینگی بازار: تتر به‌عنوان یک ابزار واسطه برای خرید و فروش بیت‌کوین عمل می‌کند. بنابراین، افزایش یا کاهش دامیننس‌تتر می‌تواند بر حجم معاملات بیت‌کوین نیز تأثیرگذار باشد.
- شاخص اعتماد به بازار بیت‌کوین: افزایش دامیننس تتر ممکن است به معنای کاهش اعتماد به بازار بیت‌کوین و افزایش تقاضا برای ذخیره‌سازی ارزش در استیبل کوین‌ها باشد.
برای دسترسی به اطلاعات مربوط به دامیننس‌تتر، می‌توانید از وب‌سایت‌ها و ابزارهای تحلیلی مانند CoinMarketCap، TradingView و Messari استفاده کنید. این ابزارها اطلاعات مربوط به ارزش بازار تتر، کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال، و تاریخچه دامیننس را به‌طور دقیق نمایش می‌دهند.
دامیننس تتر چه کاربردی دارد؟
این شاخص به تحلیل‌گران و معامله‌گران امکان می‌دهد تا دیدگاه واضح‌تری نسبت به وضعیت کلی بازار پیدا کنند. برخی از کاربردهای اصلی عبارتند از:
- تحلیل روندهای صعودی و نزولی: دامیننس تتر یکی از ابزارهای کلیدی برای پیش‌بینی تغییرات بازار است. در بازارهای نزولی، دامیننس تتر معمولاً افزایش می‌یابد، زیرا سرمایه‌گذاران دارایی‌های خود را از ارزهای پرریسک مانند بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها خارج کرده و به تتر تبدیل می‌کنند. برعکس، در بازارهای صعودی، کاهش دامیننس تتر می‌تواند نشان‌دهنده ورود سرمایه به ارزهای دیجیتال باشد.
- تصمیم‌گیری بهتر در معاملات: دامیننس تتر به معامله‌گران کمک می‌کند تا تصمیم بگیرند چه زمانی باید وارد بازار شوند یا از آن خارج شوند. برای مثال، اگر دامیننس‌تتر کاهش پیدا کند، می‌تواند فرصتی برای خرید ارزهای دیجیتال با پیش‌بینی افزایش قیمت باشد.
- ارزیابی احساسات بازار: این شاخص منعکس‌کننده احساسات سرمایه‌گذاران است. افزایش دامیننس نشان‌دهنده ترس از نوسانات یا رکود در بازار است، در حالی که کاهش آن می‌تواند نشان‌دهنده افزایش اعتماد به رشد بازار باشد.
آیا دامیننس تتر به تنهایی برای پیش‌بینی بازار کافی است؟
این شاخص به تنهایی اطلاعات ارزشمندی ارائه می‌دهد، اما به‌تنهایی کافی نیست. برای تحلیل جامع‌تر و پیش‌بینی دقیق‌تر بازار، باید از شاخص‌های دیگری نیز استفاده شود:
- دامیننس بیت‌کوین: میزان تسلط بیت‌کوین در بازار.
- شاخص ترس و طمع: روانشناسی کلی سرمایه‌گذاران در بازار.
- حجم معاملات: بررسی نقدینگی و فعالیت بازار.
- نمودارهای تکنیکال: بررسی الگوهای قیمت و سطوح مقاومت و حمایت.
به عبارت دیگر، دامیننس تتر باید در کنار سایر شاخص‌ها و ابزارهای تحلیلی استفاده شود تا تصویری کامل‌تر از وضعیت بازار به دست آید.
عوامل تأثیرگذار بر آن
- شرایط کلی بازار: در بازارهای نزولی، دامیننس تتر افزایش می‌یابد زیرا سرمایه‌گذاران به دنبال کاهش ریسک هستند. در مقابل، در بازارهای صعودی، دامیننس‌تتر معمولاً کاهش پیدا می‌کند.
- استفاده گسترده در معاملات: افزایش معاملات فیوچرز و آپشن که از تتر به‌عنوان وثیقه استفاده می‌کنند، می‌تواند دامیننس آن را افزایش دهد.
- رقابت با سایر استیبل کوین‌ها: ظهور استیبل کوین‌های جدید مانند USDC یا BUSD و محبوبیت آن‌ها می‌تواند دامیننس تتر را کاهش دهد.
- نوسانات ارزهای دیجیتال: در زمان‌هایی که بازار بسیار پرنوسان است، سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به استفاده از تتر به‌عنوان یک دارایی امن دارند.
این شاخص چه تأثیری بر بازار خواهد گذاشت؟
- افزایش دامیننس تتر:
- نشان‌دهنده کاهش تمایل به ریسک و احتمالاً کاهش قیمت ارزهای دیجیتال است.
- می‌تواند سیگنالی برای معامله‌گران باشد که بازار در حال ورود به یک روند نزولی است.
- کاهش دامیننس تتر:
- به معنای افزایش ورود نقدینگی به دارایی‌های پرریسک مانند بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها است.
- می‌تواند نشان‌دهنده آغاز یک روند صعودی در بازار باشد.
جمع بندی
تتر اولین و برترین استیبل کوین بازار ارزهای دیجیتال است و با توجه به ابهاماتی که درباره پشتوانه آن وجود دارد، سرمایه گذاران همچنان علاقمند به خرید این ارز دیجیتال هستند. به همین دلیل تحلیل دامیننس‌تتر اطلاعات قابل توجهی درباره روند بازار به ما می‌دهد. همچنین اگر قصد شروع سرمایه گذاری و خرید تتر را دارید می‌توانید در صرافی پینگی ثبت نام کنید.
